igrek писал(а):
Вообще-то это аналог не корсчетов, а банкнот, цифровая наличность. Правильнее будет сказать не аналог корсчетов (безнала), а конкурент. Но, кажется, идея до меня начинает доходить.
Остатки на корсчетах сейчас — это и есть ЦВЦБ, только она не является розничной, применяется для расчетов между банками. Идея центробанка заключается в том, чтобы цифровой рубль стал доступен не только комбанкам, а всем субъектам экономики — гражданам, бизнесу, участникам финансового рынка, государству.
Цифровой кощелёк — это аналог корсчёта, потому и конкурент. Как только будет введена ЦВЦБ для всех субъектов экономики остатки на корсчетах перестанут называть безналом. ЦВЦБ нанесёт сильнейший удар по двухуровневой банковской системе, комбанки по сути превратятся в филиалы, отделения центробанка.
(Фантазия конспиролога тут может разгуляться не на шутку
)
Расчётно-кассовые центры (РКЦ) Банка России можно будет закрывать или они тупо превратятся в склады где хранится наличность.
igrek писал(а):
... если деньги положены на вклад в комбанке и превращаются в безнал, то на них начинают капать проценты. А это большой стимул пользоваться банковским безналом, потому что на ЦВЦБ проценты не могут капать — так же, как на банкноты в тумбочке. Хотя, конечно, часть безнала перейдёт на ЦВЦБ. Но только часть, ибо для многих проценты важнее, чем удобство.
ЦВЦБ уже находится на вкладе и ею можно пользоваться для совершения дистанционных платежей. Если же ЦВЦБ перевести на кощелёк комбанка и начать пользоваться банковским безналом, то никакие проценты капать не будут, к примеру, если принести бумажную наличность в банк и открыть текущий счёт, то проценты за обслуживание счёта будут капать банку, а не вкладчику. Ситуация, когда вкладчик переводит на кощелёк комбанка ЦВЦБ и открывает там срочный депозит является абсурдной, потому что заёмщик возьмёт кредит в ЦВЦБ, а не безналом. Если все кредиты выдавать в ЦВЦБ или бумажной наличностью, проценты на вклады и по кредитам станут для всех участников сделки (вкладчик, комбанк, заёмщик) просто неподъёмными. Или же безналичные кредиты станут дешёвыми, а наличные дорогими, вот это и есть абсурд.
Выход из сложившейся ситуации только один, разрешить центробанку эмитировать ЦВЦБ для кредитования экономических агентов по инициативе коммерческого банка. То есть это не будет выглядеть как кредит центробанка коммерческому банку или же кредит, который нужно вернуть в срок, но беспроцентный.
На денежной массе это никак не отразится, потому что ЦВЦБ просто постепенно будет замещать банковский безнал, после исчезновения безнала денежная база, как экономическая категория, потеряет смысл.
Конкуренция между коммерческими банками возрастёт, потому что крупные коммерческие банки, как более надёжные, потеряют свои преимущества на рынке кредитования перед мелкими.
Александр писал(а):
Интересны мне также рассуждения Ваши, неомарксист. Ваши рассуждения насчет того, в какой валюте выдавать кредиты, и для чего, мне образно напоминают метания шара по столу, на котором есть луза, точно по размеру шара. Пока скорость у шара велика, он пролетает лузу, но в конечном итоге должен попасть именно туда.
Вроде шар попал в лузу ... или ещё нет?
igrek писал(а):
неомарксист писал(а):
По поводу безналичных: приведите хоть один аргумент, почему заёмщик должен брать кредит безналичными, если у него появится возможность взять кредит в ЦВЦБ?
Хотя бы потому, что на безнал будут идти проценты.
Не понял ..., Вы предлагаете, чтобы сам банк платил проценты заёмщику за пользование безналичным кредитом? Повторю вопрос: почему ЗАЁМЩИК должен брать кредит безналичными, если у него появится возможность взять кредит в ЦВЦБ? Откуда у банка возьмутся деньги выплачивать проценты вкладчику, если никто не берёт кредит безналичными, а наличные кредиты (бумажные и цифровые) будут очень дорогими, об абсурдности этой ситуации я писал ниже.
igrek писал(а):
неомарксист писал(а):
То есть ставка рефинансирования в экономике США никакой ключевой роли не играет
Да, не играет. Это в российской системе она играет. В США говорят об учётной ставке, но при этом, как правило, имеется в виду не сама учётная ставка, а целевая ставка по федеральным фондам, то есть по тем самым овернайтам, и вот она как раз имеет большое значение, это один из инструментов управления денежной массой наравне с нормой резервирования и закупкой ценных бумаг.
Считаю все эти овернайты как "телеге пятое колесо", возникли они из-за несовершенства современной двухуровневой банковской системы.
igrek писал(а):
Никто не будет Вам платить за хранение денег в тумбочке. Банкам нужно выдавать полученные вклады в кредит и уже с полученных процентов по кредиту отстёгивать проценты вкладчикам, а они не смогут это делать, если деньги будут храниться где-то в ЦБ (как в тумбочке).
Какая разница где хранится наличность: у меня в тумбочке, в ЦБ или комбанке, если эта моя наличность является источником (точнее основанием)
только безналичных кредитов. Комбанку это даже выгодно, хранить наличность у меня в тумбочке, не будет лишнее место у них в сейфе занимать.
igrek писал(а):
Корсчета нужны не для того, чтобы тупо дублировать межбанковские переводы, а чтобы ограничить банки в денежной эмиссии. Без обязательных резервов, с одним только клирингом, кредиты окажутся вне контроля, а с ними окажется бесконтрольной и денежная масса. Поэтому без корсчетов никак.
Бесконтрольной в итоге оказалась денежная база, а не масса, посмотрите баланс ФРС за последние годы. Кредиты в современной экономике ограничены только
кредитоспособностью заёмщика, а не базой, целевой ставкой или нормой резервирования. Главное найти кредитоспособного заёмщика, а деньги под это дело всегда найдутся.
igrek писал(а):
неомарксист писал(а):
Никогда не понимал, зачем побуждать людей делать срочные вклады, привлекая их высокими процентами, ведь это снижает платежеспособный спрос в экономике?
Во-первых, само понятие «платёжеспособный спрос» довольно бессмысленное, оно придумано в Советском Союзе во времена перестройки с её дефицитами и отсутствует в экономической науке за пределами России. Есть просто спрос как готовность населения накупить товаров на определённую сумму по данной цене.
В экономической науке есть понятие
эффективный спрос – это,
действительный спрос, в отличие от потенциального, который ещё включает и сбережения. Я имел ввиду, что сбережения сокращают долю эффективного спроса в потенциальном.
igrek писал(а):
неомарксист писал(а):
Если кредит выдавать в ЦВЦБ, то появится возможность борьбы с инфляцией
Что значит появится? Эта возможность и так есть, через контроль над денежной базой.
Теперь понятно почему денежная база на балансе ФРС взлетела до небес, это она так с инфляцией борется.
igrek писал(а):
Я вижу единственное преимущество ЦВЦБ — это возможность оплаты в офлайне.
[/quote] Набиуллина даже не представляет какого джина собирается выпустить из бутылки, все эти офлайн платежи при помощи ЦВЦБ интересны только играющим в продавцов и покупателей детям в песочнице, которые будут платить "цифровые рубли" друг другу при помощи своих мобильных приложений за разные фантики и конфетки. В реальной экономике офлайн платежи будут осуществляться наличными.